Пресс-релизы

ПАО «КТК» (КТК, ММВБ: «KBTK»), один из крупнейших производителей и экспортёров энергетического угля в России, сегодня публикует операционные результаты и консолидированную не аудированную промежуточную финансовую отчетность, подготовленную в соответствии с международными стандартами финансовой отчётности (МСФО) за 1 квартал 2017 года.

Ключевые производственные показатели за 1 квартал 2017 года

	1 кв.	Доля	4 кв.		1 кв.	Изм.
	2017		2016	Изм.	2016
Производство угля[1], млн. тонн, в т.ч.:	3,32		3,12	6%	2,79	19%
Участок «Караканский Южный»	0,96	29%	0,50	92%	1,07	-10%
Участок «Виноградовский»	1,14	34%	1,13	0,9%	1,20	-5%
Участок «Черемшанский»	0,89	27%	0,66	35%	0,53	68%
Участок «Брянский»	0,33	10%	0,83	-60%	0,00	-
Товарная продукция[2], млн. тонн	2,91		2,70	8%	2,41	21%
Переработка угля[3], млн. тонн, в т.ч.:	2,45		2,11	16%	2,19	12%
Рассортированный уголь	1,33	54%	1,09	22%	1,19	12%
Обогащённый уголь	1,12	46%	1,02	10%	1,00	12%
Обогатительная фабрика «Каскад 1»	0,28	25%	0,25	12%	0,25	12%
Обогатительная фабрика «Каскад 2»	0,84	75%	0,76	10%	0,75	12%
Взорванная горная масса[4], млн. куб. м.	8,60		8,87	-3%	8,39	2%
Среднее расстояние транспортировки вскрыши, км.	2,71		2,53	7%	2,40	13%

 

 

• В 1 квартале 2017 года Компания произвела 3,32 млн. тонн угля, что соответствует годовому производственному плану.
• Производство угля увеличилось на 6% по сравнению с 4 кв. 2016 года, и на 19% по сравнению с 1 кв. 2016 года.
• Объём товарной продукции увеличился на 8%, до 2,91 млн. тонн, в сравнении с 4 кварталом прошлого года и на 21% по сравнению с показателем за аналогичный период 2016 года.
• Объём переработки угля составил 2,45 млн. тонн, что на 16 % выше показателя 4 кв. 2016 года и на 12% превышает показатель 1 кв. 2016 года.
• Общий объём обогащения в 1 квартале вырос на 10% и составил 1,12 млн. тонн, из которых 75% относится на обогатительную фабрику «Каскад 2».
• Объём сортировки угля увеличился по сравнению с данными 4 квартала 2016 года на 22%, а по сравнению с аналогичным показателем прошлого года на 12%.
• Объём взорванной горной массы составил 8,6 млн. куб. м. и понизился за квартал на 3%, а по сравнению с результатами 1 квартала прошлого года вырос на 2%.
• Среднее расстояние транспортировки вскрыши составило 2,71 км, что на 7% выше уровня 4 кв. 2016 и на 13% выше, чем годом ранее.

 

Ключевые коммерческие показатели за 1 квартал 2017 года

• В 1 квартале 2017 года реализация угля снизилась на 6% относительно показателя 4 квартала 2016 года, составив 3,06 млн. тонн угля. По сравнению с результатами 1 квартала 2016  года, рост реализации составил 19%. Основной прирост произошёл благодаря экспорту в страны Азиатско-Тихоокеанского региона.
• В 1 квартале экспортные продажи повысились  на 15% и составили 2,22 млн. тонн. По сравнению с 1 кварталом 2016 года, экспорт вырос на 21%.
• По итогам квартала доля экспорта в общем объеме продаж угля составила 73%.
• В 1 квартале 2017 года средняя цена реализации угля незначительно снизилась на 3% относительно показателя 4 квартала прошлого года и составила 1 426 руб. за тонну. По сравнению с 1 кварталом 2016 года, средняя цена выросла на 8%.

 

	1 кв. 2017	Доля	4кв. 2016	Изм.	1 кв. 2016	Изм.
Реализация угля[5], млн. тонн, в т.ч.	3,06		3,27	-6%	2,56	19%
Экспорт	2,22	73%	1,93	15%	1,84	21%
Внутренний рынок	0,84	27%	1,34	-37%	0,72	17%
Собственный уголь	2,92	95%	2,91	0,3%	2,45	19%
Перепродажа угля	0,14	5%	0,36	-61%	0,11	27%
Средняя цена реализации, руб./тонна[6]	1 426		1 465	-3%	1 316	8%

 

Ключевые финансовые показатели за 1 квартал 2017 года

млн. руб.	1 кв.	4 кв.	Изм.	1 кв.	Изм.
	2017	2016		2016
Выручка	8 586	8 594	-0,1%	6 343	35%
Себестоимость	7 355	6 785	8%	5 417	36%
Валовая прибыль	1 231	1 809	-32%	926	33%
Рентабельность валовой прибыли	14,3%	21,0%	-6,7 п.п.	14,6%	-0,3 п.п.
Коммерческие, административные и прочие расходы	608	659	-8%	619	-2%
Операционная прибыль	623	1 150	-46%	307	103%
Рентабельность операционной прибыли	7,3%	13,4%	-6,1 п.п.	4,8%	2,5 п.п.
EBITDA[7]	1 027	1 490	-31%	649	58%
Рентабельность EBITDA	12,0%	17,3%	-5,3 п.п.	10,2%	1,8 п.п.
EBITDA на 1 т. угля, руб.	309	478	-35%	233	33,%
Чистая прибыль	613	798	-23%	148	314%
Рентабельность чистой прибыли	7,1%	9,3%	-2,2 п.п.	2,3%	4,8 п.п.

 

• Выручка в 1 квартале 2017 года незначительно снизилась на 0,1% к уровню конца 2016 года до 8 586 млн. руб. и увеличилась на 35% относительно квартального показателя прошлого года.
• Себестоимость в  1 квартале показала рост на 8% до 7 355 млн. руб. , а по сравнению с этим же периодом годом ранее она увеличилась на 36%.
• Коммерческие, административные и прочие расходы снизились на 8% по сравнению с 4 кварталом 2016 года и на 2% к уровню этого же периода прошлого года.
• В 1 квартале 2017 года, компания показала операционную прибыль в размере 623 млн. руб., что на 46% ниже показателя 4 квартала 2016 года. По сравнению с 1 кварталом 2016 года, операционная прибыль выросла на 103%.
• Валовая прибыль снизилась на 32% до 1 231 млн. руб. относительно 4 кв. 2016 года, показав рост на 33%  к уровню 1 квартала 2016 года.  
• Квартальный показатель EBITDA составил 1027 млн. руб.,  показав квартальное снижение на 31% и рост на 58% к итогам аналогичного периода прошлого года.
• В 1 квартале 2017 года, компания продемонстрировала чистую прибыль в размере 613 млн. руб., что на 314% выше показателя чистой прибыли годом ранее, и на 23% ниже показателя 4 квартала 2016 года.

 

Управление долговым портфелем

млн. руб.	31.03.2017	Доля	31.12.2016	Изм.1	31.03.2016	Изм.2
Долгосрочные займы и кредиты	5 660	68%	5 946	-5%	8 481	-33%
Краткосрочные займы и кредиты	2 710	32%	3 378	-20%	1 443	88%
Общий долг, в том числе:	8 370	-	9 325	-10%	9 924	-16%
Номинированный в рублях	3 113	37%	2 304	35%	3 941	-21%
Средняя процентная ставка по займам и кредитам в рублях	11,79%		11%	0,44 п.п.	11%	0,8 п.п.
Номинированный в долларах США	4 789	57%	6 527	-27%	5 983	-20%
Средняя процентная ставка по займам и кредитам в долларах США	4,73%		4,72%	0,01 п.п.	4%	0,6 п.п.
Номинированный в Евро	469	6%	493	-5%	-	-
Средняя процентная ставка по займам и кредитам в Евро	2,32%	-	2,32%	-	-	-
Номинированный в Польских злотых	-	-	-	-	-	-
Средняя процентная ставка по займам и кредитам в польских злотых	-	-	-	-	-	-
Денежные средства и их эквиваленты	3 515	-	3 837	-8%	4 150	-15%
Чистый долг	4 855	-	5 488	-11%	5 774	-16%
Чистый долг / EBITDA за 12 мес.	1,62	-	2,09	-22%	2,41	-33%

 

• Чистый долг на 31 марта 2017 года составил 4 855 млн. руб., снизившись на 11% по сравнению с показателем на 31 декабря 2016 года. По сравнению с показателем за аналогичную дату в прошлом году, объём чистого долга снизился на 16%.
• Показатель чистого долга к EBITDA за 12 месяцев продемонстрировал квартальное снижение на 22% и составил 1,62. К уровню 1 квартала прошлого года этот показатель снизился на 33%.
• По состоянию на 31 марта 2017 года, средняя эффективная ставка составила 11,79% для займов, номинированных в рублях и 4,73% для займов, номинированных в долларах США. Кредитный портфель распределён между 9 российскими и иностранными банками.

 

Денежный поток и инвестиции

млн. руб.	1 кв.	4 кв.	Изм.	1 кв.	Изм.
	2017	2016		2016
Операционный денежный поток	1 149	506	127%	365	215%
Инвестиционный денежный поток	-777	-222	250%	-591	31%
Инвестиции в основные средства	-797	-262	204%	-595	34%
Финансовый денежный поток	-505	-209	142%	1 364	н.п.
Чистый прирост /(уменьшение) денежных средств и эквивалентов	-133	75	н.п.	1 138	н.п.

 

• В 1 квартале 2017 года, операционный денежный поток составил 1149  млн. руб.
• Инвестиционный денежный поток  -777 млн. руб.
• На инвестиции в основные средства было направленно 797 млн. руб., что превысило показатели последнего квартала прошлого года в 2 раза.
• Чистый отток денежных средств от финансовой деятельности составил 505 млн. руб., что более чем в 2 раза  выше показателя предыдущего квартала.
• Чистое уменьшение денежных средств и эквивалентов составило 133 млн. руб.

 

Перспективы на 2 квартал 2017 года

• В соответствии с принятым производственным планом объём добычи угля во 2 квартале 2017 года  традиционно сократится по сравнению с 1 кварталом 2017 года и составит 3 млн. тонн.

Контакты для аналитиков, инвесторов и СМИ:

 Елена Сарычева:  начальник управления стратегических коммуникаций.

+7 (3842) 36-47-62

es@oaoktk.ru

Краткая справка о Компании:

ПАО «Кузбасская топливная компания» (КТК, ММВБ: KBTK), является одним из крупнейших производителей и экспортёров энергетического угля в России. Производственные активы Компании включают три действующих и один проектируемый участок на угольном разрезе «Виноградовский» в Кемеровской области, а также две обогатительные фабрики и собственную железнодорожную инфраструктуру расположенные в едином производственном кластере с добывающими предприятиями. Компания является оператором розничной сети в 4 регионах Западной Сибири и оптовой сети продаж в Польше. В Компании работают более 4 400 сотрудников. Акции КТК обращаются на ММВБ, в свободном обращении находится 33,15%.

Новости и анонсы	Презентации	Видео
www.facebook.com/oaoktk	www.slideshare.net/oaoktk	www.youtube.com/oaoktkru

Основные консолидированные финансовые показатели по МСФО:

млн. руб.	2016	2015	2014
Выручка	26 863	24 994	22 250
Себестоимость	23 220	20 932	18 925
Производственные расходы на 1 тонну угля, руб.	612	676	577
EBITDA	2 628	2 697	2 518
Рентабельность EBITDA	9,8%	10,8%	11%
EBITDA на 1 тонну угля, руб.	225	245	237
Чистая прибыль	647	37	7
Рентабельность чистой прибыли	2,4%	-	-
Чистый долг	5 487	5 642	6 101
Чистый долг / EBITDA	2,09	2,09	2,42

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Информация об округлениях и возможных неточностях

Некоторые финансовые и производственные показатели, а также специально рассчитанные коэффициенты были округлены. Из-за этого в некоторых таблицах итоговые значения, получаемые путём сложения нескольких компонентов, могут отличаться от величины, получаемой путём простых арифметических вычислений. Изменение показателей рассчитывается после округления значений.

Мы прилагаем все возможные усилия для проверки и верификации материалов, однако в случае, если Вы обнаружите неточности или у Вас возникнут вопросы, напишите об этом по адресу электронной почты: pr@oaoktk.ru

Приложения

Производство

	4 кв. 2016	3 кв. 2016	Изм.	2016	2015	Изм.
Производство угля[8], млн. тонн, в т.ч.:	3,12	3,04	3%	11,68	11,00	6%
Караканский Южный	0,50	1,13	-56%	3,37	3,96	-15%
Виноградовский	1,13	1,20	-6%	4,65	4,47	4%
Черемшанский	0,66	0,63	5%	2,38	2,57	-7%
Брянский	0,83	0,08	937%	1,28	0,00	-
Переработка угля[9], млн. тонн, в т.ч.:	2,11	2,41	-12%	8,83	8,32	6%
Рассортированный уголь	1,09	1,38	-21%	4,71	4,59	3%
Обогащённый уголь	1,02	1,03	-1%	4,11	3,73	10%
Вскрыша, млн. куб. м., в т.ч.:	-	-	-	-	59,02	-
Взорванная горная масса[10], млн. куб. м.	8,87	8,84	0,3%	33,56	35,45	-5%
Средний Коэффициент вскрыши[11]	-	-	-	-	5,40	-

 

Продажи

	4 кв. 2016	3 кв. 2016	Изм.	2016	2015	Изм.
Реализация угля[12], млн. тонн, в т.ч.	3,27	2,94	11%	11,11	10,69	4%
Экспорт	1,93	1,94	-0,5%	7,47	6,90	8%
Внутреннийрынок	1,34	0,99	35%	3,63	3,78	-4%
Средняя цена реализации, руб./тонна[13]	1 465	1326	10%	1 278	1 330	-4%

---

[1] Включая обогатительную фабрику «Каскад 1»

[2] Объём коммерческого продукта, получаемый после сортировки и обогащения добытого угля

[3] Рассортированный и обогащённый уголь

[4] В составе объема вскрыши

[5]Реализация по группе компаний, с учётом перепродажи угля, приобретённого у других предприятий

[6] Без учета железнодорожного тарифа и НДС

[7] EBITDA для каждого из временных периодов представляет собой операционную прибыль до вычета сумм износа, амортизации и прибыли/убытка от продажи и обесценения основных средств. EBITDA не является показателем оценки финансовой деятельности по МСФО и не должна рассматриваться как альтернатива показателю чистой прибыли, операционной прибыли или любому другому показателю, рассчитанному согласно МСФО или как альтернатива потоку денежных средств от операционной деятельности или как мера ликвидности Компании

[8] Включая обогатительную фабрику «Каскад 1»

[9] Рассортированный и обогащённый уголь

[10]В составе объема вскрыши

[11]Отношение массы произведенного угля к объему переработанной вскрыши

[12]Реализация по группе компаний, с учётом перепродажи угля, приобретённого у других предприятий

[13] Без учета железнодорожного тарифа и НДС